LO Spotlight: Interview mit dem CEO von Capitalia

12.12.2017

mintosblog

Der baltische Nicht-Banken-Unternehmensfinanzierer Capitalia ist seit mehr als zwei Jahren bei Mintos aktiv. Es mag zwar nicht der größte Darlehensanbahner auf Mintos sein, doch bietet er Investoren zweifellos einige der konkurrenzfähigsten Zinssätze – bis 15%. Da das Unternehmen zu den ersten Kreditgebern auf Mintos gehört, die die Möglichkeit bieten, Kredite nach Risikokategorien auszuwählen, halten wir es für den idealen Zeitpunkt, um mehr über die Leistung und die Pläne des Unternehmens für die nahe Zukunft zu erfahren, und haben Juris Grišins, CEO von Capitalia, zu einem Interview eingeladen.

Seit Ihrem Eintritt bei Mintos im Jahr 2015, wie stark ist Ihr Unternehmen gewachsen?

Mit Hilfe von Mintos ist es uns gelungen, die Größe unseres Unternehmens zu verdoppeln. Mintos ermöglicht es uns, Kapital freizusetzen und uns auf das zu konzentrieren, was wir am besten können – die Finanzierung von Unternehmen, sowie die Bewertung und Überwachung ihrer Geschäftsentwicklung.

Wie sind Ihre bisherigen Erfahrungen mit Mintos? Welcher Prozentsatz Ihres Kreditportfolios wurde durch Mintos finanziert?

Wir sind sehr zufrieden mit den Refinanzierungsmöglichkeiten, die uns Mintos bietet. Derzeit finanzieren wir etwa 50 % unserer Kredite über Mintos. Wir gehen jedoch davon aus, dass wir dies in naher Zukunft noch verstärken werden. Derzeit prüfen wir, wie wir Investoren auf Mintos unser innovatives Finanzierungsprodukt für Händler – Point-of-Sales (POS)-Kredite – anbieten können. Bei diesem Produkt erhalten wir nach der Kreditvergabe von jedem Verkauf, den der Kunde über eine Kredit- oder Debitkarte tätigt, Geld.

Wer sind Capitalia-Kunden und warum leihen sie sich Geld?

Capitalia stellt kleinen und mittleren Unternehmen (KMU) Kapital zur Verfügung, wenn Bankfinanzierungen nicht verfügbar oder geeignet sind. Deshalb ersetzen wir Bankkredite nicht, sondern ergänzen sie. Unternehmen nutzen unsere Finanzierung für saisonale Betriebsmittelbedarfe, Deckung unerwarteter Kosten, Anschaffung von Geräten, Investitionen in Software oder Mitarbeiter und andere Bedürfnisse. Unser typischer Kunde ist ein Unternehmen mit einem Umsatz von rund einer halben Million Euro und ca. 10 Mitarbeitern.  

Was unterscheidet Capitalia-Darlehen von Darlehen anderer Kreditgeber auf Mintos? Warum sollten Investoren in Capitalia-Darlehen investieren?

Capitalia konzentriert sich darauf, Investoren Kredite ohne Rückkaufklausel anzubieten. Durch den Kauf eines Teils der von uns vergebenen Kredite finanzieren Investoren daher gemeinsam mit uns Kredite an kleine und mittlere Unternehmen. Daher glauben wir, dass wir in der Lage sind, eine authentischere Form von Crowdfunding anzubieten als die meisten anderen Kreditgeber. Außerdem möchten wir den Anlegern detailliertere Informationen zu jeder einzelnen Investition geben, damit sie wirklich das Gefühl haben, dass ihr Kapital kein einfaches Konsumdarlehen ist, sondern eine dringend benötigte Ressource, die den KMU in den baltischen Staaten hilft, zu wachsen.

Planen Sie, in Zukunft weitere Kredite für Mintos aufzunehmen?

Ja, wir hoffen, bis Ende 2018 den Betrag der Kredite, die wir auf Mintos platzieren, zu verdoppeln.

Capitalia ist der erste und einzige Kreditgeber für Unternehmen außerhalb des Bankensektors an den baltischen Börsen. Wie haben Sie das erreicht?

In der Tat. In den baltischen Staaten gibt es viele lokale und internationale Konsumentenkreditunternehmen. Diese Geschäftsmodelle sind stark auf Marketing und Technologien für das Scoring angewiesen. Unser Hintergrund stammt jedoch aus der Venture-Capital-Branche, und unsere Entscheidungspolitik ist von Menschen getrieben, nicht von Technologien. Daher sind wir der Meinung, dass die Unternehmensfinanzierung eine schwierigere Nische darstellt, als die traditionelle Konsumentenfinanzierung. Seit der Aufnahme unserer Geschäftstätigkeit im Jahr 2010 haben wir viele kostspielige Lehren daraus gezogen, was bei der Kreditvergabe an KMU zu tun ist und was nicht. Langsam, aber stetig haben wir unsere Aktivitäten in allen baltischen Staaten ausgeweitet und sind zum führenden Nicht-Banken-Anbieter von KMU-Finanzierungen in diesen Ländern geworden. Es ist nur ein natürlicher Schritt in unserer Entwicklung, dass wir unsere Anleihen an der NASDAQ Baltic Stock Exchange notiert haben, um Liquidität und Transparenz für unsere Investoren zu gewährleisten.

Sie haben gesagt, dass Capitalia plant, sich auf die bestehenden Märkte zu konzentrieren und ihre Aktivitäten zu verstärken. Wie möchten Sie das anstellen?

Wir haben einen langfristigen Plan, den wir umsetzen. Teil dieses Plans ist die Vereinfachung unserer Produktpalette, was wir bereits in Lettland und Litauen getan haben. Als nächstes erweitern wir unser Finanzierungsangebot um alle alternativen Finanzierungen. Dazu gehört auch die Vermittlung von Business-Angel- und Venture-Capital-Finanzierungen für unsere Kunden. Darüber hinaus haben wir den Prozess der Ausgabe von Finanzierungen an kleinere Unternehmen vereinfacht und automatisiert. Gleichzeitig haben wir uns verstärkt auf die Zusammenarbeit mit größeren Unternehmen konzentriert, die längerfristiges Expansionskapital benötigen.

Glauben Sie, dass Capitalia seine Dienstleistungen irgendwann auf weitere Länder ausdehnen wird?

Wir gehen nicht davon aus, dass wir in den nächsten 3-5 Jahren dafür gerüstet sein werden. In den baltischen Staaten gibt es noch viel zu tun, und wir stehen erst am Anfang.

Im zweiten Quartal 2017 verzeichnete Capitalia einen Umsatz von EUR 648 000, was einer Steigerung von 52% gegenüber dem entsprechenden Zeitraum 2016 entspricht. In diesem Quartal erwirtschaftete Capitalia ebenfalls einen Gewinn in Höhe von 41 000 Euro. Glauben Sie, dass Sie diese Art von Wachstum fortsetzen können?

Obwohl wir eine gute Wachstumsbilanz vorzuweisen haben, ist diese Maßnahme nicht die treibende Kraft. Das Wachsen ist einfach. Gut zu wachsen ist hart. Wir streben ein ausgewogenes Wachstum an, das es uns ermöglicht, sowohl den Aktionären eine Rendite zu bieten als auch das Unternehmen kontinuierlich weiterzuentwickeln. Wir haben viele Fälle gesehen, in denen ein zu schnelles Wachstum ein Unternehmen „lähmen“ kann, da es nicht in der Lage ist, die organisatorischen, prozesstechnischen und risikokontrollierenden Herausforderungen zu bewältigen. Gleichzeitig haben wir in Märkten wie Estland gerade erst begonnen, und es gibt große Expansionsmöglichkeiten, die wir in den nächsten Jahren nutzen wollen.

Wie sehen Sie Capitalia im Kreditmarkt positioniert? Glauben Sie, dass die Konkurrenz hart ist?

Wettbewerb ist nur für Monopole einfach. Wir müssen unsere Marktposition immer wieder neu definieren, als Reaktion auf das, was Geschäftsbanken, Regierungsstellen und andere Nichtbanken-Finanzierungsinstitute tun. Dennoch haben wir im Laufe der Jahre unsere Marktnischen und Wettbewerbsvorteile sehr gut verstanden. So unterscheiden wir uns beispielsweise dadurch, dass wir unsere Rolle nicht nur in der Finanzierung von Unternehmen sehen. Mit unseren Tools, Ressourcen und unserem Mentoring helfen wir auch Unternehmen mit wertvollen Ratschlägen, ihr Geschäft auszubauen.

Wo sehen Sie Capitalia in fünf Jahren?

Unser Ziel ist es, in den baltischen Staaten die primäre Kontaktstelle für Unternehmen zu sein, wenn sie eine Finanzierung außerhalb der klassischen Banken benötigen.

Bemerkungen